nowa sekcja
Najbardziej interesującą inwestorów giełdowych częścią sprawozdań funduszy jest niewątpliwie szczegółowe zestawienie inwestycji na ostatni dzień bilansowy, które zawiera m.in. procentowy udział w aktywach funduszu wszystkich składników lokat. Choć zakres danych prezentowanych przez fundusze w sprawozdaniach półrocznych i rocznych jest nawet nieco większy, niż ma to miejsce w przypadku funduszy emerytalnych (te ostatnie mają np. obowiązek wyszczególniania w sprawozdaniach półrocznych jedynie lokat mających ponadjednoprocentowy udział w aktywach, co w pewnym stopniu zniekształca pełny obraz, ich wartość informacyjna jest, niestety, obniżona wskutek długotrwałej procedury ich upubliczniania.
Tomasz MiziołekRoczne sprawozdanie finansowe sporządza się bowiem w terminie trzech miesięcy od zakończenia roku obrotowego, zaś uchwała WZA akcjonariuszy TFI w sprawie jego zatwierdzenia oraz złożenie go do ogłoszenia w Monitorze Polskim B muszą nastąpić w terminie czterech miesięcy od zakończenia roku. W praktyce ostatnie sprawozdania są udostępniane nawet pół roku po zakończeniu danego okresu, co sprawia, iż zawarte w nich informacje mogą mieć jedynie wartość historyczną.Mimo tych krytycznych uwag, wydaje się, iż analiza portfeli funduszy nawet z tak odległej perspektywy ma też swoje plusy. Ujawnia ona bowiem długookresowe tendencje inwestycyjne panujące wśród zarządzających,...
3 miesiące: 949,00 PLN
12 miesięcy: 3 198,00 PLN
podane ceny zawierają 8% VAT